این هم اخرین تحلیل بنده در مورد ملی مس یا فملی که امیدوارم اشتباه نباشد و دوستان از ان بهره مند گردند.

در مورد فملی اهداف قیمتی به سه پارامتر بستگی دارد که با شناخت و بررسی دقیق انها بازدهی بهتری از سهم بدست میاید 1- قیمت جهانی مس و تحلیل درست ان. 2-قیمت اتی بلوک فملی در 21 شهریور و چگونگی برخورد سهامدار عمده خریدار بلوک با سهم . 3- جو بازار بورس و شرایط سیاسی چند ماه یا حداقل یک ماه اینده.
بنظر بنده که ممکن است اشتباه نیز باشد احتمال اینکه قیمت جهانی مس فعلا روند کل صعودی خود را قطع کند یعنی زیر قیمت 6500 دلار برود کم است و احتمالا بالای 7000 دلار در این ماه به امید خدا تثبیت میشود.
2-قیمت فروش بلوک فملی به داخلی ها بنظرم کمتر از 1200 تومان نخواهد بود شاید قیمتی بالاتر از تصور را هم اگر شرایط سیاسی اجازه دهد ببیند حتی بالای 1500 تومان ولی شاید خارجی ها حاضر باشند بالای 2000 تومان حتی2500 تومان شاید بالاتر برای ان بپردازند.
پس با توجه به جمیع جهات اگر مشکل سیاسی و اقتصادی حادی روی ندهد و قیمت مثل الان بالای 7300 دلار و بالاتر تثبیت شود فملی تا سه شنبه هفته اتی در صورت معامله در این مرحله به 760 تومان برسد که در صورت ادامه مذاکرات ایران و 5+1 و تثبیت قیمت جهانی بالای 7300 دلار براحتی به حدود 1000 تومان برسد(980 تومان)ببینیم خدا چه خواهد. قرار بود کمتر مطلب بزنیم .
ارادتمند همه دوستان

مطالب بالا پنجشنبه، 1 شهریور 1386-22:54 خدمت دوستان گفته شد شنیده ام که سود فملی را کمی بالاتر از حدس ما حدود 126 تومان(بعضی 130 تومان) اعلام خواهند کرد پس شاید اگر خدا خواهد فملی را بالای 1000 تومان دیدید تعجب نکنید.
به امید حق

--------------------------------------------------------------------------------
شکر خدا فملی تقریبا 27٪ تعدیل مثبت داد و سود 86 را از 993 ریال به 1260 ریال افزایش داد.
پوشش 5 ماهه 691 ریال معادل55% اعلام شده و جالبتر اینکه در محاسبات برای مابقی سال قیمت فروش مس 6000 دلار در نظر گرفته شده است که با توجه به قیمت فعلی مس که بالای 7300 دلار است حداقل میتواند تا 160 تومان در پایان سال اعلام کند که با p/e هشت( میتواند بالای 1300 تومان تا پایان سال قیمت بخورد که این موضوع بعید مینماید احتمالا با افزایش سرمایه قیمت همیشه زیر 1000 تومان حفظ خواهد شد تا بلای روی ها سرش نیاید چون همیشه سهام با قیمت پایینتر جذاب تر میباشند.

http://www.irbourse.com/document/8606018013.pdf

با سلام و عرض ادب خدمت دوستان گرامی.
بازار امروز باعث شدتوجه بعضی دوستانی که تا سهمی صف خرید است یا میشود به به و چه چه میکنند و قیمتهای انچنانی پیشنهاد می دهند و ان هنگام که سهم صف فروش شد یا خود سهم را خالی کردند شروع به بد گویی و عیب جویی از سهم میکنند و استرس سهامداران ان سهم را زیاد میکنند تا سهم را پایینتر بخرند و...به این نکات ظریف در مورد فملی جلب میکنم.در تمام این مدتی که در این سایت فعالیت میکنم میدانید سعی کردم فقط نظرات و تحلیل های خودم را بیان کنم بویژه همانطور که قبلا هم گفتم نصف بیشتر فملی های خود را در روز بازگشایی در قیمتهای 888 و 884 فروخته ام فقط میخواهم شفاف سازی لازم را انجام دهم.

1- بنظر بنده خریدار اصلی فملی که ومعادن میباشد از بهترین و دور اندیش ترین افراد در خرید و فروش های بورسی خود استفاده میکند بنظر بنده سهامدار عمده خوب برای هر سهمی نعمتی است که شامل حال فملی شده است ودر اینده نزدیک به 10٪ فملی در اختیار ومعادن خواهد بود که هم نعمت بزرگی برای ومعادن و هم حامی شایسته برای فملی میباشد.
قیمت خرید فملی برای گروه ومعادن تقریبا نصف قیمتی بوده که خود در نظر داشتند که با ایجاد یک دعوای زرگری بین خود و نبود خریدار خارجی سهم را به نصف و حتی یک سوم قیمت عمده خریدند که البته بنده بسیار خوشحالم که ومعادن خریده است.(در فروش های بعدی دیگر بعید میدانم سر دولت کلاه برود)

2- ومعادن از روزهای اتی اجازه نمیدهد سهمی از فملی روی میز بماند اگر صف فروش درست میکنند چون در صف فروش براحتی میتوانند سهم را حتی در قیمت پایین تر بخرند در صف های خرید مردم فروشنده نیستند گاهی خودشان سهم را صف فروش کردند و سهم خود را دوباره خریدند اسیر جو روانی صف های خرید و فروش بعضا کذایی نشوید.

3-اطمینان دارم ومعادن p/e فملی را حداقل ده (10) میداند پس بعد از جمع اوری مناسب سهم دیگر این p/e را در مورد فملی نخواهید دید زیرا اگر قرار باشد فملی زیر 877 تومان باشد ومعادن ارزشش کم خواهد شد فقط بدانید ارزش معدن فملی برای ومعادن حداقل بالای 1500 تومان است.

4-ببینید همانطور که قبلا گفتم ومعادن حاضر است کچاد - کگل و بعضی سهام دیگرش را بفروشد و فملی بگیرد حتی تا p/e ده(10) چون از نظر انها قیمت فملی بالاتر از این حرف هاست

5- خوشبختانه قیمت فملی فقط در اختیار حقوقی ها نیست قیمت جهانی مس که از فلزات استراتژیک در دنیا میباشد در تعیین قیمت فملی بسیار مهم است بنظرم قیمت جهانی مس در کوتاه مدت میتواند رشد خوبی داشته باشد
به امید حق


مطالب بالا مروری بر مطالب گذشته اینجانب در این سایت بود (یکم و بیست ویکم شهریور ماه 1386).چون خوش ندارم وقتی سهمی مثبت و صف خرید است از ان تعریف کرده وقتی صف فزوش شد فقط نکات منفی را ذکر کنم مطالب افراد در گذشته کمک بزرگی در شناسایی تحلیل های صحیح ایشان میتواند باشد.

این هم تحلیل جامع و کوتاهی از دوستان بتا سهم که تقریبا جدید میباشد.

ملی مس ایران در ابتدای وقت معاملات یکشنبه نمادش برای تعدیل پیش بینی هر سهم متوقف شد که پس از اعلام تعدیل حدود 28% خود پیش بینی سود هر سهم خود را مبلغ 1260 ریال اعلام کرد . ملی مس ایران در تاریخ 27/04/ 86 پیش بینی سود هر سهم خود را مبلغ 993 ریال اعلام کرده بود که این تعدیل ناشی از فروش محصولات شرکت در این 5 ماه با متوسط نرخ 7633 دلار می باشد .
ملی مس ایران 21 شهریور ماه روز سرنوشت سازی را پیش رو دارد چرا که اولین تجربه خصوصی سازی نظام جمهوری اسلامی به وقوع خواهد پیوست که از نظر بین المللی از اهمیت بالایی برخوردار است .
به نظر می رسد تعدیل مثبت این سهم درست چند روز قبل از معامله بلوکی این سهم برای این صورت گرفته که قیمت پایه سهم افزایش پیدا کند و رقابت برای خرید در قیمت های بالای 10000 ریال به راحتی قابل تصور باشد . درصورتی که اگر قیمت این سهم حدود 7500 ریال بود رقابت برای قیمت آن در محدوده 10000 ریال به بالا به عنوان ریسک خریدار به حساب می آمد .


* در صورتی که به اطلاعیه های قبلی شرکت توجه کنید می بینید که شرکت توانسته به خوبی بهای تمام شده خود را در مقابل افزایش فروش ثابت نکه دارد که این امر به افزایش سود به فروش شرکت می انجامد . البته این امر کاملاً منطقی است چراکه افزایش فروش شرکت ناشی از افزایش قیمت مس در بازار ههای جهانی است .
*شرکت صورت های مالی خود را بر اساس گذشت 5 ماه از سال مالی خود منتشر کرده که پوشش 55% از پیش بینی سود بسیار مناسب به نظر می رسد .

* در 5 ماه منتهی به 31/05/86 ،متو سط فروش محصولات شرکت بر مبنای قیمت مس در بازار های جهانی به طور متوسط 7633 دلار بوده است .
* شرکت پیش بینی درآمد هر سهم خود را برای 7 ماه پیش رو بر مبنای فروش هر تن 6000 دلار در بازار بورس فلزات لندن محاسبه کرده است .
* قیمت مس هم اکنون در بازار های جهانی حدود 7200 تا 7300 دلار در نوسان می باشد .
آیا فملی باز هم تعدیل مثبت دارد ؟!
با توجه به این که این شرکت پیش بینی فروش محصولات خود را در بازار جهانی فلزات بر مبنای 6000 دلار بسته است ، در صورتی که قیمت مس در ماه های باقی مانده از مبلغ 6500 دلار پائین تر نزول نکند پیش بینی سود هر سهم این شرکت می تواند تا مبلغ 1500 ریال رشد کند .



با توجه به احتمال دوباره تعدیل مثبت و همچنین کاهش حجم مبنای این شرکت به نظر میرسد پی به ای این شرکت با افزایش نسبی همراه خواهد بود . همچنین یکی دیگر از عواملی که می تواند باعث افزایش پی به ای این شرکت شود معامله بلوکی این سهم است که در صورت اختلاف زیاد با قیمت تابلو محرکی قوی برای افزایش قیمت سهم خواهد شد .
با احتساب همه ی موارد بالا می توان گفت پی به ای این شرکت در کوتاه مدت در 7 تا 7.5 تثبیت خواهد شد و برای میان مدت و بلند مدت به سمت 8 تا 9 ر شد خواهد کرد ( در صورت تداوم جو مثبت بازار و شرایط مساعد بازار فلزات )
فروشندگان سهم :
به کسانی که قصد نگهداری سهم را دارند توصیه می شود تا پایان فروش معاملات بلوکی صبر کنند و سپس در مورد فروش این سهم تصمیم گیری کنند .
اما سهامداران کوتاه مدت در صورتی که این سهم در قیمت های حدود 9500 تا 10500 ریال بازگشایی شد می توانند در مورد فروش تصمیم گیری کنند .
خریداران کوتاه مدت :
خریدارانی که برای بازه ی زمانی کوتاه مدت ( 1 ماه کمتر ) قصد خرید این سهم را دارند باید از فکر احتمال تعدیل مثبت سهم خارج شده و به نوسانات روزانه سهم توجه کنند . به این افراد توصیه می شود تا در صورتی که سهم با قیمت های حدود 8200 تا 8800 ریال باز شد اقدام به خرید کرده و از نوسانات روز های آینده سهم بهره مند شوند .
خریداران میان مدت :
به این افراد توصیه می شود سهم را خریداری کرده و برای تعدیل مثبت بعدی نگه دارند ( حدود 6 تا 8 ماه ) . این افراد باید ریسک نوسانات قیمت فلزات در بازار های جهانی را نیز برای این سهم در نظر بگیرند .